近日，兩大動(dòng)力電池巨頭LG和寧德時(shí)代先后宣布，分別斥資90億美元、近60億美元在印度尼西亞投資建設(shè)動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)鏈項(xiàng)目，豐富的鎳資源是吸引這些企業(yè)在當(dāng)?shù)赝顿Y的關(guān)鍵。業(yè)內(nèi)人士表示，由于電動(dòng)汽車需求強(qiáng)勁，2022年全球電池用鎳需求量增速預(yù)計(jì)超20%。
確保原材料穩(wěn)定供應(yīng)
由LG新能源、LG化學(xué)和LG太陽能組成的財(cái)團(tuán)近日與礦業(yè)公司ANTAM及電池公司IBC簽署了一份非約束性框架協(xié)議，將在印尼合作建設(shè)電動(dòng)汽車電池供應(yīng)鏈項(xiàng)目。“希望通過該項(xiàng)目，確保電池原材料的穩(wěn)定供應(yīng)，提高電池業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)力和盈利能力。”LG新能源表示，該項(xiàng)目旨在建立一個(gè)電動(dòng)汽車電池的“端到端價(jià)值鏈”，包括原材料采購、關(guān)鍵部件生產(chǎn)等。
寧德時(shí)代也在近期宣布，擬由控股子公司普勤時(shí)代與ANTAM等合作方在印尼共同投資建設(shè)動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)鏈項(xiàng)目，投資總金額不超過59.68億美元。寧德時(shí)代稱，本項(xiàng)目的實(shí)施有利于保障公司上游關(guān)鍵資源和原材料供應(yīng)，降低公司生產(chǎn)成本，并推進(jìn)公司電池回收產(chǎn)業(yè)布局。
除了電池企業(yè)，整車廠也積極在印尼建廠。大眾汽車集團(tuán)(中國)3月21日宣布，已與華友鈷業(yè)和青山集團(tuán)簽署兩份戰(zhàn)略合作諒解備忘錄，其中包括在印尼組建合資公司，規(guī)劃建設(shè)規(guī)模為年產(chǎn)約12萬噸鎳金屬量和約1.5萬噸鈷金屬量的產(chǎn)品，可滿足約160GWh電池所需的鎳鈷原料供應(yīng)。
安信證券指出，隨著冶煉工藝逐步改進(jìn)，印尼政府為將高附加值產(chǎn)品留在本國，實(shí)施限制性礦產(chǎn)出口政策以及寬松的國內(nèi)礦業(yè)冶煉投資政策，吸引了眾多產(chǎn)業(yè)鏈中下游企業(yè)在印尼新建項(xiàng)目。
動(dòng)力電池高鎳化加速
特斯拉推出的高能量密度4680電池在業(yè)內(nèi)掀起了高鎳化熱潮。業(yè)內(nèi)人士指出，高鎳化使得電池可反應(yīng)電子數(shù)增多，從而提升電池能量密度，電芯能量密度有望超過300Wh/kg，較當(dāng)前能量密度提升超30%。在成本方面，高鎳化可解決鈷金屬儲(chǔ)量少、價(jià)格高的痛點(diǎn)。東吳證券預(yù)計(jì)，高鎳電池遠(yuǎn)期成本將達(dá)到0.5元/Wh以內(nèi)，趨近鐵鋰電池。
市場(chǎng)調(diào)查機(jī)構(gòu)SNE Research預(yù)計(jì)，電動(dòng)汽車市場(chǎng)需求持續(xù)擴(kuò)大，2030年全球動(dòng)力電池的鎳金屬需求量將增至237.0萬噸，約為2022年的6倍；銷售金額將增至710.88億美元，約為2022年的9倍。
印尼鎳資源儲(chǔ)量豐富。數(shù)據(jù)顯示，截至2020年，世界鎳資源儲(chǔ)量約為9400萬噸，印尼資源儲(chǔ)量排名第一，約為2100萬噸，占比22%。上海有色網(wǎng)(SMM)預(yù)計(jì)，2021年至2025年全球共有125萬噸鎳中間品新增產(chǎn)能，其中包括56萬噸鎳鐵、37萬噸高冰鎳等，超過80%將來自印尼。
中信證券認(rèn)為，未來5年新的鎳資源供應(yīng)偏少，加上高鎳三元鋰電池的能量密度和續(xù)航能力優(yōu)勢(shì)帶動(dòng)需求增長，鎳資源供應(yīng)或于2024年前后出現(xiàn)缺口。
